+ Reply to Thread
Results 1 to 8 of 8

 

Thread: مقدمة الي التحليل الاساسي

  • Thread Tools
  1. #1 Collapse post
    mahmoud552 is offline
    خبير فوركس مصر Array
    Join Date
    May 2016
    Posts
    15,852
    Accrued Payments
    2121 USD
    Thanks
    43
    Thanked 2,231 Times in 1,092 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0

    مقدمة الي التحليل الاساسي

    مقدمة إلى التحليل الأساسي
    بالنسبة لأسواق الأسهم التحليل الأساسي يعني تحليل القوائم المالية للشركات, و محاولة تقييم الأسهم بقيمتها العادل في السوق بناءا على وضعها و أرباحها الحالية و أرباحها المستقبلية, آخذين بعين الاعتبار وضع القطاع الذي تعمل به الشركة و الاقتصاد الذي يحويها بشكل عام. أما بالنسبة لسوق العملات فالتحليل الأساسي يعتمد على تقييم العملات باقتصادها, بنسب الفائدة, النمو و التضخم, و التي تتأثر بعوامل اقتصادية و اجتماعية و سياسية تزيد من العرض أو الطلب على عملة معينة فتحرك سعرها.

    لتحليل الأساسي هو أداة من أدوات التحليل المالي تساعد المستثمرين على خلق إستراتيجياتهم و أهدافهم الاستثمارية, و محاولة العثور على الاستثمارات المقيمة بأعلى أو بأدنى من قيمتها العادلة, و من المتوقع أن تعود أدراجها إلى قيمتها العادلة و بالتالي تخلق فرص استثمارية و ربحية جيدة للمستثمرين.

    و إذا ما أردنا الخوض في التحليل الأساسي للأسهم يجب بان نقوم بدراسات كمية و نوعية, و تقوم الدراسات الكمية على تحليل رقمي و معادلات إحصائية تؤخذ من القوائم المالية للشركات, تأخذ بعين الأرباح و الإيرادات, الأصول و الخصوم, و تقوم بخلق نسب مالية بين هذه البنود.

    ما بالنسبة للتحليل النوعي فهو يركز على الأمور الغير ملموسة في الشركة كنزاهتها و سمعتها أدارة و موظفين, الاسم التجاري للشركة, التكنولوجيا المستخدمة, حقوق الاختراع و ما إلى ذلك.

    و كأي نوع من التحليل المالي, فأن التحليل الأساسي يعتمد على البيانات التاريخية و الحالية كما و يأخذ بعين الاعتبار التوقعات المستقبلية, و تهدف الدراسات إلى الإجابة عن سؤال مهم, هل تستحق هذه الشركة استثمار نقودي بها أم لا؟؟!! و ما هي نسبة المخاطرة التي تحملها مقارنة بالعائد المنتظر منها؟؟ ما هي معدلات نمو هذه الشركة و هل تحقق أرباحا جيدة؟؟ ما هو وضع الشركة بين مثيلاتها في نفس المجال و ما هي مصداقية هيئة المديرين التي تتحكم بقرارات الشركة؟؟؟

    و هناك العديد من الأسئلة التي بالنهاية تخدم بتوقع مستقبل هذه الشركة و بالتالي سعرها السوقي.

    و ننتقل من هنا إلى ما يعنيه التحليل الأساسي بالنسبة لسوق العملات و أسعار الصرف؟؟

    التحليل الأساسي يعني كل شيء بالنسبة لأسواق العملات لأن العملة هي انعكاس الأوضاع الاقتصادية و السياسية و الاجتماعية في دولة معينة و يدخل فيها الاقتصاد بشكل كلي أو جزئي, و هي تعتمد بشكل كبير على ما يعتقده المستثمرون و ما يؤمنون به و مقدار ثقتهم باقتصاد دولة معينة و سياستها.

    و لكي نعرف أي المراكز يفضل شراءها أو بيعها في السوق يجب أن نأخذ نظرة دقيقة على أوضاع الدولة التي تدعم هذه العملة.

    يجب أن نتابع الأخبار الاقتصادية و نبحث عن عنصر المفاجئة فيها,لأن تأثير المفاجئة هو المحرك لعوامل الطلب و العرض على الأداة المالية, يرتفع سعر صرف العملة بإرتفاع الطلب عليها مما يعني أن المستثمرون يتجهون لشراء هذه العملة,بينما ينخفض سعرها بزيادة العرض عليها بسبب كثرة أوامر البيع.

    عندما تقوم البنوك المركزية بقرار أسعار الفائدة فإنهم يأخذون بعين الاعتبار عوامل اقتصادية كثيرة بداية من الدخل الشخصي للأفراد و كيف يتجه الدخل نحو إما الإنفاق أو نحو الادخار, يقوم البنك المركزي بدراسة أنماط الإنفاق, إذا ما زاد الإنفاق فهذا يعني تحسن المبيعات بجميع أنواعها, مما سيبدأ بإفراغ المخزونان التجارية, و بالنهاية سيحفز الإنتاج من جديد مما سيتطلب أيدي عاملة أكثر, أو عدد ساعات اكبر مما يعني زيادة في الدخول و الجور تزيد مرة أخرى من القدرة الإنفاقية و الشرائية, وهذا ما يسمى بدوران عجلة الاقتصاد و النمو الاقتصادي, و يقود بالنهاية هذا التحرك إلى زيادة الطلب على السلع و الخدمات و يرفع أسعارها و تبدأ الضغوط التضخمية بالصعود, و بهذا يبدأ البنك المركزي بزيادة أسعار الفائدة لمحاولة سحب بعض السيولة من أيدي المستهلكين المخصصة للإنفاق و تحويلها على إدخارات في البنوك و الذي من شأنه أن يبطئ حركة الاقتصاد و يسيطر على معدلات التضخم. أما إذا كان التوجه نحو الادخار أكثر من الإنفاق فإن هذا سيثبط النمو الاقتصادي و سيأخذه نحو الأسفل و بالتالي سيقوم البنك المركزي بخفض أسعار الفائدة لإعادة ضخ الموال في السوق و تحريك الاقتصاد و هكذا تتكون الدورة الاقتصادية في الدول.

    و تمر كل الإقتصاديات بمرحلة النمو و من ثم الإزدهار و هناك تبدأ مستويات التضخم بالارتفاع فيبدأ البنك المركزي برفع الفوائد مما يثبط من مستويات النمو شيئا فشيئا و يقوده نهاية إلى ركود اقتصادي يبدأ عنده خفض في أسعار الفوائد لتحفيز مستويات النمو و هكذا دواليك.

    و يتضمن تحليل الإقتصاد تحليل القطاعات و تحليل المؤشرات الإقتصادية و التي تقود إلى توقع أخبار إقتصادية أخرى و توقعات لحركة الإقتصاد عامة و بذلك نستطيع تحديد إستراتيجية معينة لحركة العملات في السوق.

    كما و لا نستطيع إغفال العوامل السياسية التي تدخل في قوة او ضعف العملات, كالحروب و النزاعات و غيرها, و ما يليها من إتفاقيات تجارية و إقتصادية و كلها تؤثر على أسعار صرف العملات.

    و بهذا يتوجب علينا متابعة كل جزئيات الإقتصاد و ما حوله في دولة معينة لنصبح فادرين على توقع حركة عملتها, و سنعرض عليكم هنا شرحا لأهم الأخبار الاقتصادية التي تؤثر على أسواق العملات و أسواق الأسهم.
    فى الحياة تمر اولا بالاختبار ، ثم تتعلم الدرس ، فكن مستعداً .

  2. الاعضاء التاليين يشكرون mahmoud552 علي هذه المشاركة المفيدة

    alasfarahmad(03-22-2018)

  3. #2 Collapse post
    Najmi is offline
    خبير فوركس مصر Array
    Join Date
    Dec 2017
    Location
    المغرب
    Posts
    5,453
    Accrued Payments
    1052 USD
    Thanks
    12,692
    Thanked 16,800 Times in 2,424 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    مرحبا أخي الكريم
    أنصح جميع غخواني المتداولين أن لا يعطو أي أهمية لموضوع التحليل الأساسي هذا لأن الأرباح يمكن تحقيقها دون الدخول في هذه التعقيدات
    تقبل مروري
    عليك أن تصدق أن أحلامك قابلة للتحقق .. عندما تؤمن بذلك يبحث عقلك عن وسائل يجعلها تتحقق .. فلا تجعل التردد يهزمك

  4. #3 Collapse post
    alasfarahmad is offline
    خبير فوركس مصر Array
    Join Date
    May 2015
    Gender:
    Posts
    5,609
    Accrued Payments
    507 USD
    Thanks
    1,561
    Thanked 1,619 Times in 811 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    السلام عليكم ورحمة الله
    صديقنا الكريم، لا شك في أن لكل عملة من العملات ركيزة اقتصادية في الدول التي تصدر هذه العملة، وعندما تكون الأسس الاقتصادية للدولة على درجة كبيرة من الاستقرار والمتانة، فمن الطبيعي أن يكون للعملة الوطنية استقرارها وقوتها في الوقت نفسه، وفي غياب الاستقرار الاقتصادي، من الطبيعي أن تصبح العملة متقلبة ومضطربة، مشكور على مساهمتك، ونتمنى لك التوفيق.

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


  5. #4 Collapse post
    nepester is offline
    عضو محترف Array
    Join Date
    Apr 2017
    Location
    الجزائر
    Posts
    449
    Accrued Payments
    55 USD
    Thanks
    18
    Thanked 79 Times in 51 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    السلام عليكم و رحمة الله تعالى و بركاته
    اخي الكريم التحليل الاساسي و ادا من كنت تريد ان تقوم بدراسته فهو بحر كبير من العلم و ليس ما نقوم بدراسته نحن حيث نقوم بدراسات سطحية و نقوم بالدخول في صفقاتنا على اساس ذالك و نجد في بعض الاحيان ان التحليل يكون جيد لكن السعر يتجه في اتجاه لم نكن نتوقعه و هذا يعود الى اننا لم نقم بالتحليل على اكمل وجه فهنالك امور يجب المراعات لها في التحليل الاساسي فنح نتحدث عن دراسة عميقة لاقتصاد دولة معينة
    ارجوا ان لا اكون قد اطلت في الرد
    بالتوفيق للجميع

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


  6. #5 Collapse post
    مصطفي السيد is offline
    خبير فوركس مصر Array
    Join Date
    Mar 2017
    قابلت الضيوف
    33 (ضيف فوركس مصر)
    Posts
    6,872
    Accrued Payments
    881 USD
    Thanks
    6,542
    Thanked 6,677 Times in 1,463 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    السلام عليكم ورحمه الله وبركاته
    اري ان التحليل الاخباري الذي يعتمد علي كم الاخبار الاقتصاديه
    لا يأخذ نصيبه من الاهتمام والتحليل الفني والمؤشرات هي التي تستحوذ علي اغلب المتداولين

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


  7. #6 Collapse post
    sob81 is offline
    خبير فوركس مصر Array
    Join Date
    Feb 2016
    قابلت الضيوف
    17 (ضيف فوركس مصر)
    Posts
    29,842
    Accrued Payments
    2560 USD
    Thanks
    3,782
    Thanked 5,632 Times in 3,883 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    مقدمة الى التحليل الاساسي من اهم اناوع التحليلات التى تستخدم فى الفوركس يعتبر التحليل الاساسي والمرتبط بالاخبار السياسية
    والاقتصادية المؤثرة على العملات

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


  8. الاعضاء التاليين يشكرون sob81 علي هذه المشاركة المفيدة

    aym(06-20-2018)

  9. #7 Collapse post
    phantomnbd is offline
    عضو جديد Array
    Join Date
    Jun 2018
    Posts
    22
    Accrued Payments
    3 USD
    Thanks
    5
    Thanked 0 Times in 0 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    فعلااااااااااا

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


  10. #8 Collapse post
    muhammdmr is offline
    خبير فوركس مصر Array
    Join Date
    Mar 2018
    Posts
    3,674
    Accrued Payments
    442 USD
    Thanks
    4,918
    Thanked 3,697 Times in 1,250 Posts
    SubscribeSubscribe
    subscribed 0
    بالتاكيد التحليل الاساسي لحركه الاسهم للشركات المتداوله في البورصه وسوق الفوركس مهمه جدا لشراء اسهم تلك الشركات غهي تعتبر شركات مساهمه تطرح اسهمها للبيع والشراء بناء علي تقارير متضمنه الميزانيه العموميه لتلك الشركات وايضا قوائم المركز المالي وقائمه الدخل ومعدلات الارباح والخسائر وتقدم هذه التقارير بصفه مستمره كل سنه وقد تكون ربح سنويه او نصف سنويه او تقارير بشكل سنوي وهذا ما يتيح للمتداولين الاطلاع عليها ومن هنا يتخذوا القرار بالشراء او البيع

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


+ Reply to Thread

Posting Permissions

  • You may not post new threads
  • You may not post replies
  • You may not post attachments
  • You may not edit your posts

Threads

Posts

Members