mahmoud552
10-19-2016, 19:32
أولاً
مفهوم المخاطرة والخطر في الاسواق المالية بشكل عام
المخاطرة بشكل عام مصطلح يطلق على الكثير من الفروع التي تفكر بشيء رئيسي وهو محط الاتفاق بين جميع تعاريف المخاطرة في جميع المواد الفرعية
فالمخاطرة هي " دراسة احتمال الخسارة بشكل علمي "
ونعني بذلك دراسة الخطر الذي سنتعرض له من اي نشاط ودراسة وتصنيف المخاطرة بشكل عام
وكذلك دراسة
المخاطرة العامة للشيء من جهة والمخاطرة الشخصية من جهة اخرى
وبالأخير
اختيار نسب المخاطرة المناسبة للتوفيق بين جميع نسب المخاطرة السابقة لتقليل الخطر اكثر ما يمكن بمقابل القيام بالنشاط بأكبر ما يمكن .
الخطر في حالتنا هي مخاطرة عالية جداً وهي مخاطرة التداول في سوق الرافعة
ولذلك يعتمد النجاح بشكل كبير في السوق عالي المخاطر بأسلوب ادارة المخاطرة الناجح
وهو المعيار الأهم في التداول في سوق الرافعةكما ذكره تقرير الفيدرالي الامريكي عن سوق الرافعة المالية في التقرير الذي صدر بعد صدور تشريعاته الجديدة نهاية العام 2009
ولذلك تظهر لنا مدى ضرورة دراسة المخاطرة في هذا السوق بالنسبة للسوق ككل وكذلك بالنسبة للأسلوب الذي نتبعه من طرف اخر .
ولذلك ندرس معاً المفهوم من منطلق عام اولاً لكي نفهم الموضوع بتفصيل اكبر
ما هو الخطر ؟
الخطر هو مقدار التضحية او الخسارة المحتملة التي قد نتعرض لها , وقد تكون مدى احتمالية حدوث الخطر بنفسه مره واحدة او مدى تكراره ليصبح نسبة مخاطرة !
مالذي سيفيدنا من دراسة المخاطر في التداول ؟
جميعنا نعلم ان التداول في اسواق المال عالي المخاطر ولن يخفى على احد منا العقد والتحذيرات الكثيرة التي تأتي مع حزمة التداول في اسواق المال من تحذيرات بالمخاطرة وفي اغلب الاحيان يكون من المتطلبات الرئيسية لفتح حساب مع العملاء مستوى خبرة معين كافي واستيعاب له !
ولذلك تاتي الاجابه !
جميعنا نتداول وعند تداولنا ستكون لدينا محاولات عديدة للقيام بعمليات مع اختلاف الاساليب والشخصيات ستختلف معهم نسبتي الربح والخسارة بشكل عام !
وكما يتم التعامل مع اي استثمار بشكل عام او استثمار رأس مالي بشكل خاص بطريقة التقدير للمخاطر والتحوط واختيار البدائل الافضل او اختيار المزيج المناسب من المخاطرة التحملة والربحية الناتجة
كذلك تاتي هذه المسؤولية لجميع من يفكر او من يوجد بالسوق فعليا ليقوم بوقفة هامة وترتيب عمليات تداوله وتسليط الضوء على هذه الدارة المهمة جداً !
وكما ستقينا دراسة الجدوى من الدخول في المشاريع الفاشلة وهي استثمار !
ايضاً ستقينا دراسة الخطر والمخاطرة من حدوث الخطر قبل حصوله فعلياً وكذلك طرق التعامل معه بشكل خاص !
ما هي المحاور الاهم الذي يجب ان اركز فيها عند دراستي للمخاطرة ؟اولاً يجب ان نركز على مخاطر السوق
ثانياً يجب ان نعي مخاطر الاختيار
ثالثاً يجب ان نراعي مخاطر البيئة الاقتصادية وكذلك مخاطر الاختيار الشخصي والمخاطر الناتجة عن النفسية المختلفة للتداول !
وهذه المحاور ستختصر لنا الكثير من الجهد والعناء والخسائر بمجرد فهمها !
لماذا ظهرت دراسة المخاطر وخصوصاً في دراسة الاستثمارات الرأس مالية ؟
نظراً لمدى خطورة هذه الاساليب وتأثيرها الكبير على الربحية بشكل عملاق ! وكذلك كانت دراسة هذه المخاطر هي محور اهتمام الماليين ككل في جميع انواع الاستثمار !
ولن تخلو اي شركة استثمارية اياً كانت من قسم ادارة المخاطر المهم والقوي والمؤثر على خيارات الاستثمار بشكل كبير !
هل يمكن التوضيح اكثر في موضوع المخاطر ؟المخاطرة التي يمكن ان تتعرض لها عند قيادة سيارتك تكمن بالحوادث لا قدر الله وكذلك العطل الذي سيؤدي لتكبيدك الكثير من الخسائر " المحتملة " مقابل القيام بالخدمة الكبيرة من توصيلك الى الاماكن التي تريدها ولذلك فتكون نتيجة ذلك دراسة الخطر الذي قد تتعرض اليه السيارة وكيفية عدم الوصول الى هذه الخسائر المحتملة كالقيادة الامنة واستخدام حزام الامان والالتزام بالقواعد المرورية ! وبنفس الفكرة تكمن اهمية الدراسة الخاصه بالمخاطرة بالنسبة لاسواق المال لكي نخرج بقرار اولي وهو تقدير مخاطرة العملية ومن ذلك اختيار القرار النهائي ( ادخل الصفقة ) ام ( لا تدخل الصفقة )
وهنا نصل لشيء هام جداً بالنسبة للمفهوم العام للمخاطرة
وهو ان اسلوب تداولك بجعل مخاطرتك مختلفة عن مخاطرة زميلك ! ولذلك اقولها من الان !
توحيد طريقة ادارة المخاطر على الجميع غلطة يقع فيها الكثير من المتداولين !
فاذا كنت سائق مسرع فمخاطرتي مختلفة عن سائق حريص !
اما اذا كنت سائق اعمى فهنا ستكمن المشكلة ! مفهوم المخاطرة والخطر في الاسواق المالية
من جهة اخرى ولكي نكون اكثر واقعية فلا بد من فهم جميع العوامل المؤثرة على المخاطرة لكي نخرج بالاخير بمجموعة اشياء ستكون مهمة لنا وهي :
سأكون قادر على معرفة نسب المخاطر المختلفة من عمليات تداولي
ساكون قادر على فهم نسبة صحة قراراتي التداولية من خطأها
سأكون قادر على اختيار نسبة المخاطرة المقبولة للقيام بعملياتي
سأكون قادراً على اختيار عدد العمليات اللازمة للحصول على نسبة عائد معروفة بمعرفة المعلومات السابقة
ومن هنا لن اختار الا العملية التي تكون نسبة مخاطرتها مناسبة بالنسبة لي شخصياً
وكذلك سأكون قادر على دراسة مستويات المخاطرة التي اتعرض لها نسبياً
مفهوم المخاطرة والخطر في الاسواق المالية بشكل عام
المخاطرة بشكل عام مصطلح يطلق على الكثير من الفروع التي تفكر بشيء رئيسي وهو محط الاتفاق بين جميع تعاريف المخاطرة في جميع المواد الفرعية
فالمخاطرة هي " دراسة احتمال الخسارة بشكل علمي "
ونعني بذلك دراسة الخطر الذي سنتعرض له من اي نشاط ودراسة وتصنيف المخاطرة بشكل عام
وكذلك دراسة
المخاطرة العامة للشيء من جهة والمخاطرة الشخصية من جهة اخرى
وبالأخير
اختيار نسب المخاطرة المناسبة للتوفيق بين جميع نسب المخاطرة السابقة لتقليل الخطر اكثر ما يمكن بمقابل القيام بالنشاط بأكبر ما يمكن .
الخطر في حالتنا هي مخاطرة عالية جداً وهي مخاطرة التداول في سوق الرافعة
ولذلك يعتمد النجاح بشكل كبير في السوق عالي المخاطر بأسلوب ادارة المخاطرة الناجح
وهو المعيار الأهم في التداول في سوق الرافعةكما ذكره تقرير الفيدرالي الامريكي عن سوق الرافعة المالية في التقرير الذي صدر بعد صدور تشريعاته الجديدة نهاية العام 2009
ولذلك تظهر لنا مدى ضرورة دراسة المخاطرة في هذا السوق بالنسبة للسوق ككل وكذلك بالنسبة للأسلوب الذي نتبعه من طرف اخر .
ولذلك ندرس معاً المفهوم من منطلق عام اولاً لكي نفهم الموضوع بتفصيل اكبر
ما هو الخطر ؟
الخطر هو مقدار التضحية او الخسارة المحتملة التي قد نتعرض لها , وقد تكون مدى احتمالية حدوث الخطر بنفسه مره واحدة او مدى تكراره ليصبح نسبة مخاطرة !
مالذي سيفيدنا من دراسة المخاطر في التداول ؟
جميعنا نعلم ان التداول في اسواق المال عالي المخاطر ولن يخفى على احد منا العقد والتحذيرات الكثيرة التي تأتي مع حزمة التداول في اسواق المال من تحذيرات بالمخاطرة وفي اغلب الاحيان يكون من المتطلبات الرئيسية لفتح حساب مع العملاء مستوى خبرة معين كافي واستيعاب له !
ولذلك تاتي الاجابه !
جميعنا نتداول وعند تداولنا ستكون لدينا محاولات عديدة للقيام بعمليات مع اختلاف الاساليب والشخصيات ستختلف معهم نسبتي الربح والخسارة بشكل عام !
وكما يتم التعامل مع اي استثمار بشكل عام او استثمار رأس مالي بشكل خاص بطريقة التقدير للمخاطر والتحوط واختيار البدائل الافضل او اختيار المزيج المناسب من المخاطرة التحملة والربحية الناتجة
كذلك تاتي هذه المسؤولية لجميع من يفكر او من يوجد بالسوق فعليا ليقوم بوقفة هامة وترتيب عمليات تداوله وتسليط الضوء على هذه الدارة المهمة جداً !
وكما ستقينا دراسة الجدوى من الدخول في المشاريع الفاشلة وهي استثمار !
ايضاً ستقينا دراسة الخطر والمخاطرة من حدوث الخطر قبل حصوله فعلياً وكذلك طرق التعامل معه بشكل خاص !
ما هي المحاور الاهم الذي يجب ان اركز فيها عند دراستي للمخاطرة ؟اولاً يجب ان نركز على مخاطر السوق
ثانياً يجب ان نعي مخاطر الاختيار
ثالثاً يجب ان نراعي مخاطر البيئة الاقتصادية وكذلك مخاطر الاختيار الشخصي والمخاطر الناتجة عن النفسية المختلفة للتداول !
وهذه المحاور ستختصر لنا الكثير من الجهد والعناء والخسائر بمجرد فهمها !
لماذا ظهرت دراسة المخاطر وخصوصاً في دراسة الاستثمارات الرأس مالية ؟
نظراً لمدى خطورة هذه الاساليب وتأثيرها الكبير على الربحية بشكل عملاق ! وكذلك كانت دراسة هذه المخاطر هي محور اهتمام الماليين ككل في جميع انواع الاستثمار !
ولن تخلو اي شركة استثمارية اياً كانت من قسم ادارة المخاطر المهم والقوي والمؤثر على خيارات الاستثمار بشكل كبير !
هل يمكن التوضيح اكثر في موضوع المخاطر ؟المخاطرة التي يمكن ان تتعرض لها عند قيادة سيارتك تكمن بالحوادث لا قدر الله وكذلك العطل الذي سيؤدي لتكبيدك الكثير من الخسائر " المحتملة " مقابل القيام بالخدمة الكبيرة من توصيلك الى الاماكن التي تريدها ولذلك فتكون نتيجة ذلك دراسة الخطر الذي قد تتعرض اليه السيارة وكيفية عدم الوصول الى هذه الخسائر المحتملة كالقيادة الامنة واستخدام حزام الامان والالتزام بالقواعد المرورية ! وبنفس الفكرة تكمن اهمية الدراسة الخاصه بالمخاطرة بالنسبة لاسواق المال لكي نخرج بقرار اولي وهو تقدير مخاطرة العملية ومن ذلك اختيار القرار النهائي ( ادخل الصفقة ) ام ( لا تدخل الصفقة )
وهنا نصل لشيء هام جداً بالنسبة للمفهوم العام للمخاطرة
وهو ان اسلوب تداولك بجعل مخاطرتك مختلفة عن مخاطرة زميلك ! ولذلك اقولها من الان !
توحيد طريقة ادارة المخاطر على الجميع غلطة يقع فيها الكثير من المتداولين !
فاذا كنت سائق مسرع فمخاطرتي مختلفة عن سائق حريص !
اما اذا كنت سائق اعمى فهنا ستكمن المشكلة ! مفهوم المخاطرة والخطر في الاسواق المالية
من جهة اخرى ولكي نكون اكثر واقعية فلا بد من فهم جميع العوامل المؤثرة على المخاطرة لكي نخرج بالاخير بمجموعة اشياء ستكون مهمة لنا وهي :
سأكون قادر على معرفة نسب المخاطر المختلفة من عمليات تداولي
ساكون قادر على فهم نسبة صحة قراراتي التداولية من خطأها
سأكون قادر على اختيار نسبة المخاطرة المقبولة للقيام بعملياتي
سأكون قادراً على اختيار عدد العمليات اللازمة للحصول على نسبة عائد معروفة بمعرفة المعلومات السابقة
ومن هنا لن اختار الا العملية التي تكون نسبة مخاطرتها مناسبة بالنسبة لي شخصياً
وكذلك سأكون قادر على دراسة مستويات المخاطرة التي اتعرض لها نسبياً