ما هي إدارة المحافظ الإستثمارية؟

[borisforex]

ما هي إدارة المحافظ الإستثمارية؟
إدارة المحافظ هي عملية يتعامل فيها المرء مع مجموعة من المنتجات المالية ويشرف عليها. الآن دعنا ندخل في مزيد من التفاصيل في تعريف إدارة المحفظة, نبدأ بشرح ما هي المحفظة الاستثمارية.

ما هي المحفظة؟المحفظة عبارة عن مجموعة من أدوات الاستثمار مثل الأسهم والصناديق المشتركة والسندات والنقد ، إلخ. اعتمادًا على دخل المستثمر والميزانية والجدول الزمني.
يتم فتح المحفظة إما مع شركة إدارة المحافظ ، أو مع وسيط عبر الإنترنت يسمح للمتداول بإدارة محفظة المتداول بنفسك. و سيسمح هذا للمتداول بفتح حساب وإدارة أصول المتداول بسهولة.

98647

دور مدير الصندوق (مدير الصندوق):
تعني إدارة المحفظة ممارسة فن اختيار أنسب سياسة استثمار للأفراد من حيث الحد الأدنى من المخاطر والحد الأقصى للعائد. إدارة المحفظة هي عملية إدارة واختيار استثمارات الفرد في شكل سندات ، وأسهم ، ونقد ، وصناديق مشتركة ، وما إلى ذلك بطريقة تحقق أقصى ربح خلال الوقت المخصص. تتضمن إدارة المحفظة إدارة أموال الفرد تحت إشراف خبير من مدير الصندوق (مدير المحفظة) ، بهدف تقليل المخاطر التي ينطوي عليها الاستثمار وزيادة فرص تحقيق الأرباح. إنه يمكّن مديري المحافظ من تقديم حلول استثمارية مخصصة للعملاء بناءً على احتياجاتهم ومتطلباتهم. مدير المحفظة هو الشخص الذي يفهم الاحتياجات المالية للعميل ويصمم خطة استثمار مصممة خصيصًا لدخله وقدرته على تحمل المخاطر. مدير الصندوق هو الشخص الذي يستثمر نيابة عن العميل ، والذي يوقع على تفويض إداري له. ينصح مدير الصندوق العملاء ويقدم لهم أفضل خطة استثمار ممكنة تضمن أقصى عوائد للشخص. يجب أن يفهم مدير المحفظة الأهداف والغايات المالية للعميل وأن يقدم حلاً استثماريًا مخصصًا.

ما هو التنويع؟التنويع هو استراتيجية لإدارة المخاطر تتضمن مزج مجموعة متنوعة من الاستثمارات ضمن محفظة. تحتوي المحفظة المتنوعة على مزيج من أنواع الأصول المتميزة وأدوات الاستثمار بهدف الحد من التعرض لأصل أو خطر واحد.
الأساس المنطقي وراء هذه التقنية هو أن المحفظة المكونة من أنواع مختلفة من الأصول ستنتج ، في المتوسط ​​، عوائد أعلى على المدى الطويل وتقلل من مخاطر أي محفظة أو ورقة مالية فردية.

أساسيات التنويع:
يحاول التنويع التخفيف من المخاطر غير المنتظمة للمحفظة ، بحيث يفوق الأداء الإيجابي لبعض الاستثمارات الأداء السلبي للآخرين. لا تتحقق فوائد التنويع إلا إذا كانت الأوراق المالية في المحفظة غير مترابطة تمامًا ، أي إذا كانت تتفاعل بشكل مختلف ، غالبًا بطرق معاكسة ، لتأثيرات السوق. أظهرت الدراسات والنماذج الرياضية أن الاحتفاظ بمحفظة متنوعة بشكل جيد من 25 إلى 30 سهمًا يقلل من المخاطر بأكثر الطرق فعالية من حيث التكلفة.

إدارة المحافظ السلبية:
تهدف إدارة المحافظ السلبية ، والمعروفة أيضًا باسم إدارة صندوق المؤشرات ، إلى تكرار أداء مؤشر أو معيار سوق معين. يشتري مديرو الصناديق نفس الأسهم المدرجة في المؤشر ، باستخدام نفس الوزن الذي يمثلونه في المؤشر. يمكن هيكلة محفظة الإستراتيجية السلبية كصندوق تداول في البورصة (etf) أو صندوق استثمار مشترك أو صندوق استثمار. تتميز صناديق المؤشرات بأنها تدار بشكل سلبي لأن كل منها لديه مدير محفظة وظيفته تتبع المؤشر ، بدلاً من اختيار الأصول المراد بيعها أو شرائها. من المفيد أن تعرف: رسوم إدارة المحافظ أو الصناديق السلبية بشكل عام أقل بكثير من رسوم استراتيجيات الإدارة النشطة.

[emadomda]

عندما يقرر المستثمر الاستثمار في الأسهم أو في صناديق الاستثمار فبإمكانه الاختيار من بين أسهم العديد من الشركات المدرجة في الأسواق المالية. وتحف هذه الاستثمارات المتاحة عادةً مستويات مختلفة من المخاطر، ومستويات متفاوتة من العوائد. ولأن الخيارات المتاحة من الاستثمارات أمام المستثمر متعددة ومختلفة بشكل كبير وتصل إلى العشرات من الأسهم والصناديق الاستثمارية- فإن احتمال نجاح المستثمر تكون أكبر إذا كان لديه إستراتيجية محددة للاختيار والمفاضلة بين هذه الاستثمارات. بل قد يكون وضعه أفضل لو تبنى العديد من الإستراتيجيات التي يوافق كل منها ظرفاً اقتصادياً مختلفاً. فعلى سبيل المثال، قد يستخدم المستثمر إستراتيجية معينة عند ارتفاع معدل الفائدة، و أخرى عند انخفاضه. ولأي إستراتيجية استثمارية عامة عدة متطلبات أولها: يتعلق بالكيفية التي يجب أن يقوم المستثمر فيها بتوزيع أصوله المستثمرة على فئات الأوعية الاستثمارية المختلفة، كالأسهم مثلاً، أو المعادن الثمينة، أو العقار. ثانياً: ضرورة أن تتضمن الإستراتيجية ضوابط لشراء الاستثمارات وأخرى للفترات التي يرغب المستثمر الاحتفاظ فيها بهذه الاستثمارات. وأخيراً، ينبغي أن يحدد المستثمر في إستراتيجيته مستوى المخاطرة الملائم في كل استثمار من هذه الاستثمارات.