Thread: 
Subscribeتشير السيولة إلى قدرة الأصل على الشراء والبيع بسرعة وبأسعار ثابتة. بكلمات أساسية ، يشير إلى وجود المشترين والبائعين والسهولة التي قد تحدث بها المعاملات. عادة ، يتم تحديد السيولة من خلال حجم الصفقات أو الصفقات المعلقة النشطة حاليًا في السوق. تزداد السيولة عندما يكون هناك نشاط تجاري واسع النطاق وعندما يكون كل من العرض والطلب على عنصر ما مرتفعًا ، وبالتالي يكون العثور على مشتري أو بائع أسهل. إذا كان في السوق عدد قليل من المشاركين الذين يتداولون بشكل غير متكرر ، فإنه يعتبر غير سائل أو لديه سيولة ضعيفة.
تعتبر سيولة السوق أمرًا بالغ الأهمية لمجموعة متنوعة من الأسباب ، ولكن أبرزها أنها تؤثر على السرعة التي قد يفتح بها الشخص الصفقات ويغلقها. من ناحية أخرى ، غالبًا ما يرتبط السوق السائل بمخاطر أقل ، حيث يوجد دائمًا شخص ما على استعداد لاتخاذ الجانب الآخر من مركز معين. قد يؤدي ذلك إلى جذب المضاربين والمستثمرين إلى السوق ، وبالتالي تحسين الظروف المواتية للسوق. في السوق السيولة ، يمكن للبائع العثور بسرعة على مشترٍ دون الحاجة إلى تقليل سعر الأصل لجعله أكثر جاذبية. وعلى العكس من ذلك ، لن يُطلب من المشتري دفع علاوة لتأمين العنصر الذي يرغب فيه.
في سوق الأوراق المالية ، تشير السيولة إلى الأسهم التي لديها حجم تداول كافٍ للسماح للمتداولين بالانضمام إلى المراكز والخروج منها بسرعة. الأسهم غير السائلة أو التي ليس لها حجم كافٍ تعقد عملية الشراء والبيع. هذا ببساطة لأن تحديد المشترين والبائعين لمثل هذه المخزونات يمثل تحديًا أكبر. معدل دوران الأسهم هو وكيل للسيولة ؛ يتم اشتقاقه بقسمة إجمالي عدد الأسهم المتداولة خلال فترة زمنية معينة على متوسط عدد الأسهم القائمة خلال تلك الفترة الزمنية. الأسهم السائلة هي تلك الخاصة بالشركة ذات معدل دوران الأسهم المرتفع.
السيولة هي مفهوم حيوي يجب على المتداولين معرفته في سوق الأوراق المالية. إن معرفة الأسهم التي يسهل تحويلها إلى نقد دون تغيير السعر يمكّن المستثمر من اتخاذ قرارات شراء وبيع أكثر استنارة. ستتناول هذه المقالة موضوع سيولة سوق الأوراق المالية ، مع التركيز على بعض الأعمال الأكثر سيولة وفوائد تداولها ، بالإضافة إلى شرح التناقضات بين سوق الأوراق المالية وسيولة الأسهم.
أعلى أسواق السيولة
1. السوق الخارجية
نظرًا للحجم والتكرار الذي يتم تداوله به ، يُعد الفوركس أكثر الأسواق سيولة في العالم. تؤثر الحكومات وجميع البنوك الكبرى وشركات التأمين وبيوت الاستثمار والتجار وحتى الأشخاص الذين يقضون إجازاتهم على الحجم اليومي لمعاملات العملة. كل يوم ، من المتوقع أن يتداول سوق العملات الأجنبية بأكثر من 5 تريليون دولار. سوق العملات الأجنبية ، على الرغم من السيولة الهائلة ، يفتقر إلى التسعير المتسق. نظرًا للعدد الكبير من الأفراد الذين يتداولون أزواجًا كبيرة ، توجد آراء متناقضة حول السعر المناسب ، مما يؤدي إلى تقلب الأسعار يوميًا.
هذا صحيح بشكل خاص عندما يتم استيعاب المعلومات الجديدة من قبل السوق. في حين أن هذا يؤدي إلى تقلبات كبيرة ، إلا أن الأسعار عادة ما يتم احتواؤها داخل نطاق وتتقلب بزيادات طفيفة. غالبًا ما تُعتبر أزواج العملات الأجنبية الأكثر سيولة هي الأزواج الكبيرة - تلك التي يتم تداولها كثيرًا. يُترجم هذا إلى أزواج عملات ذات سيولة استثنائية مثل EUR / USD و GBP / USD و USD / JPY. تعتبر السيولة أمرًا بالغ الأهمية في الفوركس لأنها تقلل من مخاطر الانزلاق ، وتمكّن من تنفيذ الأوامر بشكل أسرع ، وتؤدي إلى فروق أسعار أضيق في عروض العطاءات.
2. سوق الأوراق المالية
لكي تعتبر سائلة ، يجب شراء أسهم الأسهم بسهولة وتداولها مع تأثير ضئيل على سعر السهم. المخزون السائل هو المخزون الذي يتم تداوله 100 مرة على الأقل يوميًا ويبلغ متوسط حجم التداول اليومي مليون دولار على الأقل ، وفقًا للسلطات الكندية. عادة ما تكون بورصات الشركات ذات السيولة العالية. يشار إلى هذه الأسهم باسم الأسهم ذات رأس المال الكبير أو الشركات ذات القيمة السوقية الكبيرة.
يجب أن يكون للشركة ، بشكل عام ، رسملة سوقية لا تقل عن 10 مليار دولار للتأهل كسهم كبير. بالإضافة إلى ذلك ، فهي عادة ما تكون شركات كبيرة وراسخة لها سجل حافل بالنجاح والمبيعات. وفقًا للحكمة التقليدية ، تتمتع الشركات ذات رأس المال السوقي الأكبر بتسعير أكثر استقرارًا ومجتمع تجاري أوسع ، مما يعني أنه يمكن تحويل الأسهم إلى نقد سريع نسبيًا.
3. السلع والخدمات
الوصول إلى السوق يتوقف على السيولة. تاريخيًا ، كان يُنظر إلى أسواق السلع الأساسية على أنها أقل سيولة بشكل كبير من الأسواق الأخرى ، بسبب الصعوبات الملازمة للمضاربة على أشياء فعلية. أصبح تداول السلع أسهل من أي وقت مضى مع ظهور الأدوات المشتقة مثل العقود مقابل الفروقات والعقود الآجلة وصناديق الاستثمار المتداولة وصناديق الاستثمار المتداولة. تختلف مستويات السيولة حسب السلع المتداولة. بشكل عام ، أكثر السلع سيولة هي تلك التي يتم تداولها بكثافة ، مثل:
الزيت الخام: بسبب عددهالتطبيقات الروتينية وطرق البيع ، ربما يكون النفط الخام هو السلعة الأكثر تداولًا على هذا الكوكب.
الذهب هو المعدن النفيس الأكثر سيولة بسبب حجم تداوله الكبير وتوافر مجموعة متنوعة من أدوات التداول.
السكر: باعتباره عنصرًا أساسيًا في النظام الغذائي البشري ، تطور السكر ليصبح أحد أكثر الأسواق سيولة. حتى أنه كان يطلق عليها اسم "الذهب الأبيض" في وقت واحد.
ما هي هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC)؟
البورصة ليست أكثر من سوق لشراء وبيع وتبادل الأسهم. يتم تنظيم التبادلات في كثير من الأحيان من قبل المؤسسة أو المنظمة العاملة في السوق. الأفراد المهتمون بشراء أو بيع الأسهم أو السندات يفعلون ذلك عادة من خلال وسيط تنظمه البورصة. هناك عدد متزايد من الوسطاء عبر الإنترنت حيث يمكن للمستثمرين تنفيذ عدد كبير من معاملاتهم الخاصة أو الاستثمار في صندوق متنوع يتم تحديد تكوينه من خلال الأسهم والسندات والسلع التي يختارونها. بدلاً من ذلك ، قد يتشاور الفرد مع وسيط أو مستشار مالي نموذجي لتطوير استراتيجية شاملة للتقاعد وإدارة الأصول. ومع ذلك ، فهم يؤدون الآن جزءًا كبيرًا من أعمالهم عبر الإنترنت. عندما يتم "إدراج" شركة ما في إحدى البورصات ، فإنها تصبح متاحة للتداول في تلك البورصة.
لم يتم سرد جميع الشركات ، حيث أن كل بورصة لها قواعدها الخاصة للإدراج. الشركات التي لا يتم تداولها في البورصة يتم تداولها "خارج البورصة" أو OTC. حتى الآن ، لا يُطلب من المستثمر شراء أو بيع الأسهم من خلال البورصة ، حتى لو كان السهم مدرجًا في البورصة. في حين أن هذا غير موصى به ، يمكن للمستثمر بيع أسهمه الرسمية بمفرده. أسس الأفراد البورصات لحاجتهم إلى السهولة والامتثال لمعايير معينة. في الولايات المتحدة ، تتبنى الهيئات التنظيمية تشريعات تحظر التداول من الداخل وتحد من المسموح له بالتداول بشكل صحيح. خلال ساعات العمل ، يمكن للمشترين والبائعين الاستفادة من التبادل.
في حين أن المستثمر قد يعتقد أنه غير ملزم بالتداول أو أن يكون على دراية ببورصات الأوراق المالية ، فإن الاحتمال هو أن نسبة من أصولهم التقاعدية يتم استثمارها في محفظة من الأسهم والسندات. عند أخذ التضخم في الاعتبار ، يولد السوق عادةً متوسط عائد سنوي يبلغ 10٪ على المدى الطويل - على الرغم من أن هذا قد يتقلب بشكل كبير على المدى القصير.
كيف يعمل سوق الأوراق المالية؟
البورصة هي سوق يتم فيه تداول الأدوات المالية مثل الأسهم والمشتقات. ينظم مجلس الأوراق المالية والبورصة الهندي (SEC) النشاط على هذه المنصة. يعتبر تداول الأسهم وإصدار الأسهم من قبل الشركات أمثلة على نشاط التداول.
1. تطوير الخبرة في مجال الاستفادة من الوسطاء
لفهم كيفية تبادل الأسهم في شركة معينة ، مثل Facebook ، يجب على المتداول أولاً أن يجد شخصًا مستعدًا لبيعه بعض أسهم Facebook. هذه هي وظيفة وسيط المتداول. من خلال اتصالهم بسوق الأوراق المالية حيث يتم إدراج أسهم الشركة ، يقوم وسيط المتداول بربط أوامر الشراء والبيع الخاصة بالمتداول بالمشترين والبائعين الآخرين. باستخدام الوسيط المناسب ، قد يكتسب المتداول الأسهم ويبيعها في غضون ثوانٍ دون مقابلة الطرف المقابل في الصفقة. توفر أنظمة التداول والرسوم البيانية الخاصة بالتجار بيانات مهمة لتداول سوق الأسهم في الولايات المتحدة.
2. إنشاء روتين للتجارة
من خلال تطوير روتين لمراقبة سوق الأسهم ، يمكن للمتداول تحسين قدرته على إصدار أحكام تداول سليمة. هذا لأن التنبؤ بالإجراء المستقبلي للمتداول يسمح للمتداول بالحفاظ على مستوى عالٍ من الاهتمام. الخطوة الأولى هي التعرف على ساعات التداول في سوق الأسهم. نيويورك هي عاصمة أسواق الأسهم في الولايات المتحدة ، بما في ذلك بورصة نيويورك في وول ستريت وسوق ناسداك للأوراق المالية في تايمز سكوير. كلا الموقعين مفتوحان من الساعة 9:30 صباحًا حتى 4:00 مساءً ، بتوقيت نيويورك ، من الاثنين إلى الجمعة (بالتوقيت الشرقي).
المتداول المقيم في المملكة المتحدة ، على سبيل المثال ، سوف يكتشف أن سوق الأسهم مفتوح من الساعة 2.30 بعد الظهر. حتى 9.00 مساءً الوقت المحلي. هناك العديد من العطل الرسمية على مدار العام والتي يكون فيها سوق الأوراق المالية مغلقًا. التقويم الاقتصادي يتيح للمتداولين البقاء على اطلاع. بعد فتح حساب تداول حقيقي أو تجريبي ، وتنزيل برنامج تداول مجاني وتثبيته ، وتطوير روتين تداول يناسب المتداول ، يكون المتداول جاهزًا لاتخاذ قرارات التداول. يهتم التجار بلا شك بفهم كيفية شراء الأسهم باستخدام منصة التداول MetaTrader.
3. قم بعمل مساهمة 401 (k)
تعتبر الصناديق المشتركة ، التي تستثمر في أسهم مجموعة متنوعة من الشركات ، مكونًا شائعًا لخطط 401 (ك). يمكن شراء الأسهم الفردية من خلال حساب وساطة أو حساب تقاعد فردي موجه ذاتيًا. يمكن تكوين كلا الحسابين عبر الإنترنت بمساعدة وسيط متخصص في بيع وشراء الأسهم. السماسرة بمثابة الغراء الذي يحمل المتداولين والبورصات tog
