Thread: 
الأساسيات
الأساسيات
غالباً ما يلجأ متداولو الفوريكس إلى العديد من البيانات الاقتصادية لتقرير التوجه التالي لاقتصاد دولة وعملة معينة. وقد تشمل هذه البيانات ما يلي: إجمالي الدخل القومي والواردات والصادرات والتوظيف والبطالة والنمو والدين والعديد من العوامل الأخرى. وبشكل إجمالي، يشار إلى هذه العوامل غالباً باسم الأساسيات. ولذا، يشير تحليل الأساسيات إلى تحليل أي بيانات، إلى جانب أنماط الأسعار الفعلية للعملة ذاتها. تؤثر أنماط الأسعار غالباً على قيمة العملة في سوق الفوريكس.
العرض والطلب
كغيره من الأسواق، فإن قيمة العملات تستجيب للتغيرات في العرض والطلب. على سبيل المثال، فإن قيمة الدولار سوف ترتفع عندما يرتفع الطلب على هذه العملة. سوف تهبط قيمة الدولار عندما يتوافر الكثير من الدولارات في السوق، أو عندما يهبط الطلب على الدولار الأمريكي.
أزواج عملات الفوريكس
يجري تداول عملات العالم في شكل أزواج – فقيمة العملة ترتفع أو تهبط مقارنة بأخرى. في تداول الفوريكس، تشتمل كل عملة على اختصار من ثلاثة أحرف، وتعتبر العملة اللاحقة في أي زوج هي العملة الأساسية. يوضح السعر في أي وقت محدد مقدار العملة الأساسية المطلوب لكي يعادل بشكل دقيق وحدة واحدة من العملة السابقة.
على سبيل المثال، عند تسعير اليورو/الدولار الأمريكي عند 1.5000، فهذا يعني أن الأمر يتطلب 1.5 دولار للتبديل نظير يورو واحد. وفي حالة ارتفاع قيمة اليورو، فسوف يرتفع سعر اليورو/الدولار أيضاً حيث سيلزم المزيد من الدولارات لشراء كل يورو. وبالمثل، في حالة هبوط قيمة اليورو، فإن سعر زوج اليورو/الدولار الأمريكي سوف يهبط أيضاً حيث سيلزم الآن دولارات أقل لمعادلة كل يورو.
قيمة عملة الفوريكس السابقة ليس العامل الوحيد في تقرير قيمة زوج محدد من العملات. ومن الواضح أن أي تغير في قيمة العملة الأساسية يؤثر أيضاً على هذه العلاقة. ولذا، فإنه في نفس المثال السابق، إذا ارتفعت قيمة الدولار الأمريكي الآن، فإن زوج اليورو/الدولار سوف يهبط حيث سيلزم الآن دولارات أقل لشراء كل يورو. وفي حالة هبوط قيمة الدولار الأمريكي، فإن سعر اليورو/الدولار الأمريكي سوف يرتفع، حيث سيلزم الآن دولارات أكثر لمعادلة كل يورو.
أسعار الفائدة
العامل الرئيسي الآخر الذي يؤثر على قيمة عملة محددة هو سعر الفائدة دائم التغير الذي يقرره البنك المركزي لدولة محددة.
على سبيل المثال، إذا قام الاحتياطي الفيدرالي في الولايات المتحدة بخفض قيمة الفائدة، فإن قيمة الدولار الأمريكي سوف تهبط عادة، مما يؤدي إلى ارتفاع زوج اليورو/الدولار الأمريكي. وفي حالة قيام الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة، فسوف يرتفع الدولار الأمريكي أيضاً في العادة، مما يؤدي إلى هبوط اليورو/الدولار الأمريكي.
كما تقوم البنوك المركزية دائماً بعمل موازنة دقيقة. فإذا أصبحت عملة دولة ما قوية جداً، فسوف تصبح صادراتها أكثر تكلفة وقد تبحث الدول الأخرى عن مكان آخر.
كما يغلب على أسعار الفائدة الأكثر ارتفاعاً جذب استثمارات أجنبية أكثر، وهذا هو سبب أن عملة تلك الدولة ترتفع دائماً مع أسعار الفائدة. وفي غضون ذلك، يغلب أن تؤدي أسعار الفائدة الأرخص إلى تحفيز الإقراض داخل الدولة ومن ثم النمو الاقتصادي
لنقاط واللوت والرافعة المالية والهوامش
عالم الفوريكس مليء بمفاهيم ومصطلحات فريدة. وإليك بعض مصطلحات الفوريكس الأكثر شيوعاً والتي يلزم أن تكون على معرفة بها أثناء التداول في سوق الفوريكس:
النقاط
تعني النقطة نقطة الفائدة المئوية وهي الوحدة الفردية الأصغر في تداول الفوريكس. والنقطة هي دائماً الرقم الواقع أقصى اليمين من أي عرض أسعار فوريكس.
تعتمد القيمة الدقيقة لنقطة فردية على العملة الجاري تداولها. على سبيل المثال، يتم قياس اليورو حتى أربعة أماكن عشرية، وبهذا فإن كل نقطة تساوي 1/100 من السنت. ومن ناحية أخرى، يتم قياس الين بناءاً على موضعين عشريين، وبهذا فإن نقطة واحدة تساوي سنتاً واحداً. ولا يعني هذا أن كل نقطة تساوي 1/100 من السنت في الربح – ولحساب هذا، نحتاج إلى التعريف بمصطلحين آخرين، اللوت والرافعة المالية.
اللوت
تقوم البنوك وموفرو السيولة الآخرون بتداول العملة في شكل لوت. على سبيل المثال، إذا كان لوت قياسي يبلغ 100000 (100 ألف) وحدة من العملة الجاري تداولها، بينما يبلغ لوت صغير 10000 (10 آلاف) في سوق الفوريكس، فسوف تجعل هذه المبالغ التداول مُقيداً بالنسبة للمتداول العادي. ونتيجة لذلك، أدخل وسطاء الفوريكس مفهوماً يُطلق عليه اسم الرافعة المالية.
الرافعة المالية
تتيح الرافعة المالية لمتداولي الفوريكس التحكم في مزيد من العملات في المعاملة عما تم إيداعه في حساب التداول الخاص بهم. وهنا تكمن القوة الحقيقية لتداول الفوريكس. ولذا، فإن التداول بنظام الرافعة المالية بحكمة يمكن أن يحقق نتائج لصالحك، ويجلب لك فوائد ضخمة.
مع رافعة مالية 1:100، فإن متداول الفوريكس يحتاج وحدة واحدة من العملة للتحكم في 100 وحدة في سوق الفوريكس. وبهذا سوف يتطلب الأمر 100 وحدة فقط للتحكم في لوت واحد صغير (10 آلاف) في سوق الفوريكس أو 1000 وحدة للتحكم في لوت قياسي واحد (100 ألف). ومن ثم فإن الربح هو عامل في الرافعة المالية لمتداول الفوريكس × مقدار وحجم وحدات اللوت الجاري تداولها × مقدار تحركات أسعار النقاط في صالح متداول الفوريكس. وكذلك يتم حساب الخسارة بنفس الطريقة عندما يتحرك السعر ضد متداول الفوريكس.
على سبيل المثال، إذا قمت بشراء لوت واحد صغير من زوج عملات اليورو/الدولار، فسوف تزداد أسهم حسابك أو تهبط بنسبة 1 دولار لكل نقطة في الحركة. وإذا قمت بشراء لوت قياسي واحد، فسوف يزداد حسابك أو يهبط بنسبة 10 دولارات لكل نقطة من حركة السعر. مثال 1، في حالة زيادة زوج اليورو/الدولار الأمريكي بنسبة 10 نقاط (10×1 دولار) من 1.5000 إلى 1.5010 مع وحدات لوت صغيرة، فهذا يعني زيادة 10 دولارات. مثال 2، في حالة زيادة زوج اليورو/الدولار الأمريكي بنسبة 10 نقاط (10×10 دولار) من 1.5000 إلى 1.5010 مع وحدات لوت قياسية، فهذا يعني زيادة 100 دولار.
التداول على الهامش
الهامش هو مقدار الضمان الذي يطلبه متداولو الفوريكس للحفاظ على مراكزهم مفتوحة في سوق الفوريكس. وعلى عكس السندات والسلع، لا توجد طلبات للهوامش في الفوريكس. وإذا تدنى حساب إلى أقل من متطلبات الهامش، فسوف يتم تلقائياً غلق جميع المراكز المفتوحة. على سبيل المثال، إذا اشترى متداول فوريكس لوت صغير واحد من زوج اليورو/الدولار الأمريكي نظير 1.50 عند رافعة مالية 1:100، فسوف يحتاج إلى 150 دولاراً في حسابه كهامش للحفاظ على ذلك المركز المفتوح. إذا تحرك السعر ضد متداول الفوريكس بنقطة واحدة، فسوف يحتاج إلى 151 دولار وفي حالة تحرك السعر ضد متداول الفوريكس بنسبة 10 نقاط، فسوف يحتاج إلى 160 دولار.
وعلى الجانب الآخر، إذا اشترى متداول فوريكس لوت قياسي واحد من زوج اليورو/الدولار الأمريكي نظير 1.50 عند رافعة مالية 1:100، فسوف يحتاج إلى 1500 دولاراً في حسابه كهامش للحفاظ على ذلك المركز المفتوح. إذا تحرك السعر ضد متداول الفوريكس بنقطة واحدة، فسوف يحتاج إلى 1510 دولار، وفي حالة تحرك السعر ضد متداول الفوريكس بنسبة 10 نقاط، فسوف يحتاج إلى 1600 دولار.
تقديم الأوامر
في تجارة الفوريكس، عندما تقوم بشراء عملة ما، فسوف تحتاج إلى بيع عملة أخرى في مقابلها. إذا كنت تتوقع أن سعر العملة الأساسية سوف يرتفع مقارنة بالعملة المقابلة، فيمكنك اختيار شراء مركز ما (المضي قدماً). يمكنك حينئذ غلق هذا المركز بالبيع عندما يتم بلوغ السعر الأعلى. وبدلاً من ذلك، إذا كنت تعتقد أن سعر العملة الأساسية سوف يهبط مقارنة بالعملة المقابلة، فسوف تبيع وتدخل في مركز قصير. والفكرة من ذلك هي تغطية مركزك بمعاودة البيع عند سعر أكثر انخفاضاً.
أنواع الأوامر
يتم تقديم أمر سوق عندما يريد متداول فوريكس دخول مركز على الفور، عند أفضل سعر متاح في ذلك الوقت. ومن بين العيوب المحتملة في أحد أوامر السوق أنه في حالة تحرك الأسواق بسرعة، فقد يتم ملء أمرك بسعر مختلف عن السعر الذي أردته. ويسمى الفارق بالانزلاق.
وبدلاً من ذلك، إذا كنت قلقاً بشأن الحصول على السعر الملائم، وكانت لديك الرغبة في الانتظار ودخول السوق عند الوفاء بتلك المتطلبات، فسوف تضع أمراً عالقاً.
هناك أنواع عديدة مختلفة من الأوامر العالقة في تداول الفوريكس:
قيد الشراء – يتم تقديم هذا الأمر عندما يؤمن متداول فوريكس أن السعر سوف يبدأ في الارتفاع بعد الهبوط أولاً إلى مستوى محدد. ويجري تنفيذه عندما يصبح سعر الطلب مساوياً للأمر العالق.
إيقاف الشراء – يتم تقديم هذا الأمر عندما يؤمن متداول فوريكس أن السعر سوف يستمر في الارتفاع بعد أن يتجاوز مستوى معيناً. كما يجري تنفيذ هذا النوع من الأوامر العالقة عند سعر الطلب.
قيد البيع – يتم تقديم هذا الأمر عندما يؤمن متداول فوريكس أن السعر سوف يبدأ في الهبوط بعد أن يصل إلى مستوى محدد. ويجري تنفيذه عندما يصبح سعر العرض مساوياً للأمر العالق.
إيقاف البيع – يتم تقديم هذا الأمر عندما يؤمن متداول فوريكس أن السعر سوف يواصل الهبوط بعد أن يهبط عن مستوى محدد. كما يجري تنفيذ هذا النوع من الأوامر العالقة عند سعر العرض.
أوامر الإيقاف
إيقاف الخسارة (أو أمر الإيقاف) هو نوع إضافي من الأوامر العالقة المصممة لإيقاف خسائرك عن طريق الغلق التلقائي لمركزك في حالة تحرك السعر في اتجاه مغاير لما توقعته.
إذا كنت تشتري مركزاً طويلاً، فسوف تضبط أمر الإيقاف في مكان ما أسفل قيدك لحماية نفسك من الهبوط المفاجئ. وإذا كنت تبيع مركزاً قصيراً، فسوف تضع أمر الإيقاف في مكان ما فوقه، تحسباً لحدوث ارتفاع غير متوقع. يمكن أيضاً أن يتبع أمر الإيقاف السعر بمجرد تحركه في صالحك، وفي هذه الحالة يكون معلوماً بأنه أمر إيقاف لاحق.
يتم غلق أمر الإيقاف تلقائياً تحت مركز طويل في حالة ملامسته بسعر العرض ويجري تنفيذ أمر الإيقاف الموضوع على مركز قصير عند ملامسته بسعر الطلب.
جنبي الربح
الأمر الآخر الذي قد يؤدي إلى غلق مركزك تلقائياً يُسمى بأمر جنبي الربح ( tp ). وبنفس الطريقة المصمم بها أمر الإيقاف لحماية مركزك في حالة وقوع شيء ما غير متوقع، فإن أمر جنبي الربح يضمن غلق مركزك في حالة بلوغ سعرك المستهدف عندما لا تكون متاحاً، أو في السوق سريع الحركة عندما يكون من المحتمل أن يصل السعر إلى المستهدف بطريقة سريعة للغاية لا تتيح لك اتخاذ رد فعل. والفكرة الجيدة بشكل عام أن تحدد نقطة الإيقاف والنقطة المستهدفة عند دخول مراكز جديدة.
يجري في العادة تحديد النقطة المستهدفة فوق السعر الحالي إذا كنت في مركز طويل، ودون السعر الحالي إذا كنت في مركز قصير. وبالنسبة للمراكز الطويلة، سوف يتم تنفيذ أمر جني الربح عندما يصبح سعر العرض مساوياً للمبلغ الذي تحدده. وبالنسبة للمراكز القصيرة، يجب أن يساوي سعر الطلب مقدار جني الربح.
Subscribe
