ما هو التحليل الفني

[almajek22]

السلام عليكم اليوم اخواني هنتكلم عن التحليل الفني واهميته في التداول
اولا ما هو التحليل الفني
يعد التحليل الفني (بالانجليزية Technical analysis وإختصارها TA) الذي يشار إليه غالبًا بالرسم البياني نوعًا من التحليل الذي يهدف إلى التنبؤ بحركات السوق في المستقبل استنادًا إلى حركة الأسعار السابقة وحجم البيانات. يتم تطبيق نهج التحليل الفني على نطاق واسع على الأسهم والأصول الأخرى في الأسواق المالية التقليدية ولكنه أيضًا جزء لا يتجزأ من تداول العملات الرقمية في سوقها.
يركز التحليل الفني (TA) بشكل صارم على حركة السعر التاريخية. على عكس التحليل الأساسي (بالإنجليزية fundamental analysis وإختصارها FA) الذي يأخذ في الاعتبار عوامل متعددة حول سعر الأصل. لذلك، يتم استخدامه كأداة لفحص تقلبات أسعار الأصل وحجم البيانات ويستخدمه العديد من التجار في محاولة لتحديد الاتجاهات وفرص التداول المواتية.
بينما ظهرت أشكال بدائية من التحليل الفني في أمستردام في القرن السابع عشر وفي اليابان في القرن الثامن عشر، غالبًا ما يتم إرجاع التحليل الفني (TA) الحديث إلى أعمال Charles Dow بصفته صحفيا ماليًا ومؤسس صحيفة وول ستريت جورنال. كان Dow من أوائل من لاحظوا أن الأصول والأسواق الفردية غالباً ما تتحرك في اتجاهات يمكن تجزئتها وفحصها. و في وقت لاحق أعطى عمله نظرية Dow التي شجعت على المزيد من التطورات في التحليل الفني.
في المراحل المبكرة، استند النهج الأول للتحليل الفني إلى الأوراق المصنوعة يدويًا والحسابات اليدوية ولكن مع تقدم التكنولوجيا والحوسبة الحديثة أصبح التحليل الفني (TA) واسع الإنتشار وأصبح الآن أداة مهمة للعديد من المستثمرين والمتداولين.
كيف يعمل التحليل الفني؟
كما ذكرنا من قبل، التحليل الفني هو ببساطة دراسة الأسعار الحالية والسابقة للأصل. الافتراض الأساسي للتحليل الفني هو أن التقلبات في سعر الأصل ليست عشوائية وتتطور بشكل عام إلى اتجاهات محددة بمرور الوقت.
التحليل الفني في جوهره هو تحليل قوى السوق للعرض والطلب والتي تمثل معنويات السوق بشكل عام. بمعنى آخر، فإن سعر الأصل هو انعكاس لقوى البيع والشراء المتعارضة وترتبط هذه القوى ارتباطًا وثيقًا بمشاعر المتداولين والمستثمرين (الخوف والجشع بشكل أساسي).
من الجدير بالذكر ان التحليل الفني يكون أكثر موثوقية وفعالية في الأسواق التي تعمل في ظل ظروف طبيعية مع ارتفاع حجم السيولة. الأسواق الكبيرة في الحجم تكون أقل عرضة للتلاعب بالأسعار والتأثيرات الخارجية غير الطبيعية التي يمكن أن تخلق إشارات خاطئة وتجعل التحليل الفني عديمة الفائدة.
يستخدم المتداولون مجموعة متنوعة من أدوات التخطيط المعروفة باسم المؤشرات من أجل فحص الأسعار وتحديد الفرص المواتية في نهاية المطاف. يمكن أن تساعد مؤشرات التحليل الفني المتداولين على تحديد الاتجاهات الحالية وأيضًا تقديم معلومات مفيدة حول الاتجاهات التي قد تظهر في المستقبل. يستخدم بعض المتداولين مؤشرات متعددة كوسيلة لتقليل المخاطر نظرًا لأن مؤشرات التحليل الفني قابلة للخطأ.
مؤشرات تحليل فني شائعة
عادة يستخدم المتداولون الذين يستخدمون التحليل الفني مجموعة متنوعة من المؤشرات والمقاييس المختلفة لمحاولة تحديد اتجاهات السوق استنادًا إلى الرسوم البيانية وحركة الأسعار التاريخية. من بين العديد من مؤشرات التحليل الفني تعد المتوسطات المتحركة البسيطة (SMA) واحدة من أكثر الأمثلة المستخدمة والمعروفة. وكما يوحي الاسم يتم حساب المتوسطات المتحركة البسيطة بناءً على أسعار إغلاق أحد الأصول خلال فترة زمنية محددة. وأيضا هناك المتوسط المتحرك الأسي (EMA) وهو نسخة معدلة من الـ SMA التي تزن أسعار الإغلاق الأخيرة بثقل أكبر من الأقدم.
مؤشر آخر شائع الاستخدام هو مؤشر القوة النسبية (RSI) وهو جزء من فئة من المؤشرات المعروفة باسم المتذبذبات. على عكس المتوسطات المتحركة البسيطة التي تقوم ببساطة بتتبع تغيرات الأسعار مع مرور الوقت، تطبق مؤشرات التذبذب الصيغ الرياضية على بيانات السعر ثم تقوم بإنتاج قراءات تقع ضمن نطاقات محددة مسبقًا. في حالة مؤشر القوة النسبية RSI ينتقل هذا النطاق من 0 إلى 100.
مؤشر البولنجر باند (BB) هو مؤشر مذبذب آخر شائع الإستخدام جدًا بين المتداولين. يتكون مؤشر الـ BB من نطاقين جانبيين يتدفقان حول خط متوسط متحرك. يتم استخدامه لاكتشاف ظروف ذروة الشراء والبيع في السوق وكذلك لقياس تقلبات السوق.
إلى جانب أدوات التحليل الفني الأساسية والأكثر بساطة هناك بعض المؤشرات التي تعتمد على مؤشرات أخرى لتوليد البيانات. على سبيل المثال، يتم حساب مؤشر Stochastic RSI من خلال تطبيق صيغة رياضية على مؤشر القوة النسبية العادي. مثال شائع آخر هو مؤشر انحراف التقارب المتوسط المتحرك (MACD). يتم إنشاء MACD بطرح اثنين من EMAs لإنشاء الخط الرئيسي (خط MACD). ثم يتم استخدام السطر الأول لإنشاء EMA آخر مما يؤدي إلى السطر الثاني (المعروف باسم خط الإشارة). بالإضافة إلى ذلك، يوجد رسم بياني للـ MACD ، يتم حسابه على أساس الاختلافات بين هذين الخطين.
إشارات التداول
على الرغم من أن المؤشرات مفيدة في تحديد الاتجاهات العامة للسوق إلا أنه يمكن استخدامها أيضًا لتقديم رؤى حول نقاط الدخول والخروج المحتملة (إشارات الشراء أو البيع). قد يتم إنشاء هذه الإشارات عند حدوث أحداث معينة في مخطط المؤشر. على سبيل المثال عندما ينتج مؤشر القوة النسبية قراءة 70 أو أكثر فقد يشير ذلك إلى أن السوق في حالة ذروة الشراء. ينطبق نفس المنطق عندما ينخفض مؤشر القوة النسبية إلى 30 أو أقل والذي يُنظر إليه عمومًا على أنه إشارة لحالة ذروة البيع في السوق.
كما ذكرنا سابقًا، فإن إشارات التداول التي يوفرها التحليل الفني ليست دقيقة دائمًا وهناك قدر كبير من الضوضاء (إشارات خاطئة) تنتجها مؤشرات التحليل الفني (TA). خاصة في أسواق العملات الرقمية والتي تعد أصغر بكثير من الأسواق التقليدية وبالتالي فهي أكثر تقلبًا.
الانتقادات
على الرغم من استخدام التحليل الفني (TA) على نطاق واسع في جميع أنواع الأسواق، إلا أن العديد من المتخصصين ينظرون إليه على أنه طريقة مثيرة للجدل وغير موثوق بها وغالبًا ما يشار إليه على أنه "نبوءة تحقق ذاتها". يستخدم هذا المصطلح لوصف الأحداث التي تحدث فقط لأن عددًا كبيرًا من الأشخاص افترضوا أنها ستحدث.
يجادل النقاد بأنه في سياق الأسواق المالية إذا كان عدد كبير من المتداولين والمستثمرين يعتمدون على نفس أنواع المؤشرات مثل خطوط الدعم أو المقاومة فإن فرص نجاح هذه المؤشرات تزيد.
من ناحية أخرى، يجادل العديد من مؤيدي التحليل الفني بأن لكل حركة رسم بياني طريقة خاصة بهم في التحليل واستخدام المؤشرات العديدة المتاحة مما يعني ضمناً أنه من المستحيل فعليًا لعدد كبير من المتداولين استخدام نفس الاستراتيجية المحددة.
التحليل الأساسي (FA) و التحليل الفني (TA)
الفرضية الأساسية للتحليل الفني هي أن أسعار السوق تعكس بالفعل جميع العوامل الأساسية المتعلقة بأصل معين. لكن على عكس نهج التحليل الفني الذي يركز بشكل أساسي على بيانات الأسعار التاريخية وحجمها (مخططات السوق) يعتمد التحليل الأساسي (FA) على إستراتيجية تحقيق أوسع تركز بشكل أكبر على العوامل النوعية.
يعتبر التحليل الأساسي أن الأداء المستقبلي للأصل يعتمد على أكثر من مجرد بيانات تاريخية. خاصة أن التحليل الأساسي هي طريقة تستخدم لتقدير القيمة الجوهرية للشركة أو الأعمال التجارية أو الأصول استنادًا إلى مجموعة واسعة من الظروف الاقتصادية الكلية والجزئية مثل إدارة الشركة وسمعتها والمنافسة في السوق ومعدلات النمو وصحة الصناعة.
لذلك، قد نعتبر أنه على عكس التحليل الفني الذي يستخدم بشكل أساسي كأداة تنبؤ لحركة السعر وسلوك السوق، فإن التحليل الأساسي هي طريقة لتحديد ما إذا كانت قيمة أحد الأصول مبالغ فيها أم لا وفقًا لسياقها وإمكاناتها. في حين يستخدم التحليل الفني في الغالب من قبل المتداولين على المدى القصير يميل التحليل الأساسي إلى تفضيل مديري الأموال والمستثمرين على المدى الطويل.
ميزة واحدة ملحوظة للتحليل الفني هو حقيقة أنه يعتمد على البيانات الكمية وعلى هذا النحو فإنه يوفر إطارًا لإجراء تحقيق موضوعي لتاريخ الأسعار مما يلغي بعض التخمينات التي تأتي مع النهج الأكثر جودة للتحليل الأساسي.
لكن لا يزال التحليل الفني يتأثر بالتحيز الشخصي والذاتية على الرغم من التعامل مع البيانات التجريبية. على سبيل المثال، من المحتمل أن يكون المتداول الذي يكون لديه استعداد قوي للتوصل إلى استنتاج معين حول أحد الأصول قادرًا على التلاعب بأدوات التحليل الفني لدعم تحيزه وعكس أفكاره المسبقة وهذا يحدث في كثير من الحالات دون إدراك. علاوة على ذلك، يمكن أن يفشل التحليل الفني أيضًا خلال الفترات التي لا تقدم فيها الأسواق نمطًا أو اتجاهًا واضحًا.
أفكار ختامية
على الرغم من الانتقادات والنقاشات المثيرة للجدل منذ أمد طويل حول الطريقة الأفضل للتحليل، يعتبر الكثير أن الدمج بين التحليل الفني و التحليل الأساسي اختيارًا أكثر عقلانية. بينما يرتبط التحليل الأساسي عادة باستراتيجيات الاستثمار طويلة الأجل، فقد يوفر التحليل الفني معلومات ثاقبة فيما يتعلق بظروف السوق على المدى القصير والتي قد تكون مفيدة لكل من المتداولين والمستثمرين على سبيل المثال عند محاولة تحديد نقاط الدخول والخروج المناسبة).

[bro]

من الممكن تعريف التحليل الفنى على انه احدى الترق المستخدمه لتحليل السوق والذى يعتمد علية الكثير من المتداولين ويكون التحليل الفنى ذا طبيعه احصائيه
اى انه يعتمد على البيانات التى يمكن احصائها والتعامل معها بسهوله واظهارها بشكل رسوم بيانية ويستخدم المتداول التحليل الفنى في محاوله لمعرفة
او التنبؤ بالاسعار ويعتبر هو الطريقه الوحيده للتنبؤ بحركه الاسعار مستقبلا وذلك اثناء التداول فى سوق المال ويتضمن التحليل قراءه المخططات التحليليه للسوق وايضا
تحليل المؤشرات الفنيه وذلك لمحاوله التنبؤ بموعد ارتفاع او انخفاض الاسعار ويستخدم التحليل الفنى للعملات العديد من الادوات والطرق ولكنه مريبط بشكلا عام
بالرسم البيانى ويقوم التحليل الفنى بدراسه الانماط فى اسعار اصل معين وذلك لتحديد الاتجاهات ومحاوله التنبؤ بحركات الاسعار المستقبليه
ويستخدم المحللون الكثير من الادوات فى الرسم ومنها الخطوط الافقية وخطوط الاتجاه لتحديد انماط الرسوم

[Ayman Abdellatif]

المقصود بالتحليل الفنى

ان السعر فى الاسواق المالية لا يتحرك بشكل مستقيم و انما يتحرك بشكل متعرج مكونا قمما اعلى من قمم
و قيعان اعلى من قيعان فى الاتجاة الصاعد و العكس عندما يكون الاتجاة هابط و هذه الحركة التى يتخذها السعر تسمى سلوك سعرى لذلك
يهتم التحليل الفنى بمعرفة المستويات الفنية التى يصل اليها السعر و توقع المستويات التالية التى من المحتمل ان يتحرك لها
لهذا قدمت لنا العديد من المدارس الفنية التى اهتمت بدراسة هذا السلوك السعرى و محاوله توقع الحركة القادمة لها كذلك فان التحليل الاساسى
هو الذى يوضح لنا اسباب هذه الحركة التى تحدث على الرسم البيانى بين البائعين و المشترين

[Valentino]

التحليل الفني وهو دراسه السلوك السعري لحركه الازواج والاسعار بشكل عام وذلك لمعرفه حركه السعر ومعرفه المستويات المهمه التي تحدد من خلالها مناطق الشراء والبيع على هذا الزوج ومن خلال ذلك تستطيع التداول على رؤيتك الفنيه المستنبطه من خلال التحليل الفني فسر وخنا يسير في حركه و اتجاه واحد وانما قد يكون اتجاه صاعد او اتجاه هابط وربما في كثير من الاحيان يسير بطريقه عرضيه وعلى المتداول ان يكون لديه تحليل يستطيع من خلال القراءه الفنية لحركه هذا السوق ويتمثل ذلك في التحليل الفني

[manark]

التحليل الفني من افضل انواع التحليل التي يعتمد عليها المحللون لاعتمادهم علي الرسوم البيانيه لتوقع حركه الاسعار في المستقبل
يستخدم التحليل الفني للتنبؤ بحركه الاسعار لزوج العملات لمعرفه الاتجاه وحركه السعر
التحليل الفني من اهم الادوات التي يجب دراستها لان من خلاله تستطيع قراءه الشارت علي الرسم البياني كما يعتمد التحليل الفني اعتماد كافي علي البيانات السعريه
يعتمد المحلل الفني علي الرسوم البيانيه لتوقع اتجاه وحركه السعر لاي سلعه يتم تداولها في السوق حيث يمكن التنبؤ بارتفاع وانخفاض سعر العمله من خلال تحليل المؤشرات الفنيه

[mostafaamr]

السلام عليكم ورحمه الله وبركاته اخي الكريم بخصوص سؤالك ليل الفنى : يعتبر التحليل الاكثر شيوعا بين المتداولين والذى بدورة يتوقع حركه السعر على المدى القريب او البعيد ويعتبر التحليل الفنى كشجرة وبها فروع تابعه لها مثل الترندات والدعوم والمقاومات والعرض والطلب كل هذة الاشياء تندرج تحت اسم التحليل الفنى وبتكون عبارة عن دراسه سلوك مجموعه من المتداولين فى سهم او عمله معينه واثبت التحليل الفنى نفسه ومصداقيته فى العديد من الاسواق العالميه لسنوات عدة وتساعد فى تحديد الاتجاة والأساليب والموشرات الفنية والأدوات التي تقوم بكل أشكالها علي دراسة الحركة السعرية الماضية في محاولة توقع الحركة المستقبلية وهناك كتير من أساليب التحليل الفني اللي يمكن استخدامها ويساعدك هذا التحليل على إدراك متى يجب عليك الدخول أو الخروج من صفقاتك في السوق ويعتقد الكثير من المتداولين أن التحليل الفني يلعب دورًا مهمًا في مجموعة الأدوات المستخدم وبالتوفيق لك ولجميع الاعضاء

[ahmedmahmoud20]

التحليل الفني هو طريقه من الطرق التي تستخدم في تحليل السوق ومحاولة التنبأ او معرفة الاتجاه الذي سيسلكه زوج العملات حتي يحدد المتداول مناطق البيع والشراء لديه
ويتم ذلك عن طريق الرسوم البيانيه ويعتمد الكثير من المتداولين علي التحليل الفني لانها من افضل طرق التحليل حيث يستطيع المتداول ان يتنبأ بصعود او هبوط السعر عن طيرق تحليل المؤشرات الفنيه التي تظهر امامه

[sohasalah]

السلام عليكم حجر الزاوية في التحليل الفني هو الاعتقاد بأن التاريخ يميل إلى تكرار نفسه على سبيل المثال إذا ارتفع اليورو مقابل الدولار الأميركي قبل اجتماعات بنك الاحتياطي الفيدرالي فسيشتري المتداول الزوج قبل قرار أسعار الفائدة التالي في الولايات المتحدة على هذا النحو يستخدم المحللون الفنيون بيانات الأسعار التاريخية لمساعدتهم على التنبؤ بالمكان المحتمل أن تتجه إليه الأسعار هذا هو المكان الذي تأتي فيه مستويات الدعم والمقاومة تميل الرسوم البيانية إلى تشكيل الأشكال التي حدثت تاريخيا وتحليل الأنماط السابقة يساعد المحللين الفنيين على التنبؤ بحركات السوق المستقبلية المحتملة يركز هذا المبدأ على اعتقاد المحلل الفني بأن التداول مرتبط بشكل كبير بالاحتمال وأن تحليل الأشكال التاريخية يمنح المحلل ميزة قبل فتح التداول تعرف هذه الأشكال بنماذج الأسعار

[ohabaiba]

التحليل الفني هو نهج بشكل عام يهدف إلى التنبؤ بحركة سعر السوق وافتراض أن السوق لديه ذاكرة ، وبالتالي فإن الأنماط المرصودة لسلوكه السابق تؤثر بشكل كبير على الحركة المستقبلية لسعر السوق
يأخذ السوق في الاعتبار كل شيء . بمعنى آخر ، السعر هو نتيجة وانعكاس شامل لجميع القوى الدافعة للسوق
تخضع حركة الأسعار للاتجاهات. تتكون حياة السوق من فترات متناوبة من ارتفاع الأسعار وهبوطها ، بحيث يتطور الاتجاه السائد خلال كل فترة ، والذي يستمر حتى يبدأ السوق في التحرك في الاتجاه المعاكس
التاريخ يعيد نفسه "مفتاح فهم المستقبل يكمن في دراسة الماضي" حقيقة أن بعض التكوينات على مخططات الأسعار تميل إلى الظهور بشكل متكرر في أسواق مختلفة وفي نطاقات زمنية مختلفة ، هي نتيجة لعمل بعض الصور النمطية للسلوك المتأصل في النفس البشرية

[alaa_80]

بسم الله الرحمن الرحيم تحية عطرة لك اخى الكريم الفاضل و لجميع الاعضاء المشاركين فى المنتدى و بالنظر الى موضوعك الذى قمت بطرحه للتو بخصوص التحليل الفنى و اهميته فان التحليل الفنى و ما شتمل عليه من ادوات و نماذج فنية و مؤشرات و غيرها يعتبر من ابرز محركات السوق التى يجب ان يتعلمها و يستعين بها كل متداول فى هذا المجال فهو بعلومه الواسعة يساعد المتداول على تحليل حركة السعر الماضية بدقة و بناء عليه يمكن توقع المسارات التى يمكن ان يسلكها السعر بعد ذلك فى المستقبل و هذا يفسر سبب قوة التحليل الفنى و اعتماد شريحة كبيرة من المتداولين فى تداولاتهم على قواعده فقط و بالاضافة لذلك تزداد فاعليته كثيرا عند دمجه بالتحليل الاساسى و فى النهاية اتمنى لك مزيدا من التوفيق و الارباح الوفيرة لكافة المتداولين