دليل حول نظام الإقراض والقروض في سوق الكريبتو

[mohamedshobir]

السلام عليكم ورحمة الله وبركاته
يتطور سوق الكريبتو باستمرار حيث يوميا تظهر مفاهيم وميزات جديدة كليا بعضها مقتبس من السوق التقليدي لكن بنظام رقمي وبعضها جديد بالكامل نظرا لما تقدمه تقنية البلوكشين من ميزات مبتكرة
من بين الأنظمة الجديدة الوافدة لسوق الكريبتو نجد الإقراض بالكريبتو فماهو وما أهميته وماهي أنواعه وأهم مخاطره واستخداماته

ماهو نظام إقراض الكريبتو؟
حتما وإن كنت من الوافدين القدامى لسوق الكريبتو ومتابع له فأكيد مرّ عليك مصطلح إقراض العملات المشفرة
حيث أصبح يمثل أحد الإتجاهات المستقبلية للسوق
بالنسبة لماهية إقراض الكريبتو فهو يشبه نظام الاقراض التقليدي لكن تدخل في استخداماته العملات الرقمية المشفرة كضمان للحصول على قرض سواء بالعملات الورقية أو الرقمية
في حين يوفر المقرضون الأصول المطلوبة للقرض بسعر فائدة متفق عليه
يمكن أن يعمل هذا أيضا في الاتجاه المعاكس حيث يستخدم المقترضون العملات الورقية أو المستقرة كضمان لاقتراض العملات المشفرة
بمعنى وببساطة فهي قروض بضمان ومعروف عن الائتمان والإقراض أنهم من البدائل المالية القوية التي تفتح مجموعة واسعة من التطبيقات والمزايا للشركات والمؤسسات والتجار والمستخدمين
في ساحة التمويل اللامركزي DeFi تم فتح إمكانية الوصول إلى الإقراض بدون وسيط وبشكل مفتوح
وهذا يؤدي إلى حالات استخدام جديدة مثل المعدلات المحسنة عبر الأنظمة الأساسية و القروض السريعة حيث يمكن للمستخدم الاستفادة من المعاملات السريعة والفورية للاقتراض طالما أنهم يدفعون مرة أخرى في نفس المعاملة

ما مدى أهمية الإقراض في سوق الكريبتو؟
بشكل أساسي تزيد أسواق الائتمان والإقراض من حجم أموال العمل المنتج التي تقوم بإعادة تخصيصها من أولئك الذين ليس لديهم حالة استخدام فورية إلى أولئك الذين لديهم بالفعل
وهو ما يزيد من فائدة تلك الأموال لجميع الأطراف مما يتيح للمقترضين الوصول إلى رأس المال وعائدات المقرضين
وهي فرصة قوية لأسواق الكريبتو والمستخدمين الذين لديهم تقليديا خيارين فيما يتعلق بكيفية استخدام الكريبتو الخاص بهم: إما مسكه والاحتفاظ به والاستثمار الطويل أو تداوله والمضاربة به
مع ظهور إقراض العملات المشفرة زادت فائدة تلك الأصول بشكل ملحوظ
يمكن أن يولد الاستثمار الثابت والاحتفاظ الطويل الآن عائدا سلبيا للمقرضين ويمكن للمقترضين إما أن يتلقوا أمرا احتياطيا دون الحاجة إلى بدء حدث مبيعات خاضع للضريبة أو تلقي أصول كريبتو للتجارة أو المراجحة أو صنع السوق
تعد هذه تحسينات جوهرية للمستأجرين الأفراد والمستثمرين المؤسسات على حد سواء
في حين أن هذا يعد تقدما كبيرا لنظام الكريبتو البيئي إلا أنه لا يقدم الفوائد الكاملة للائتمان الحقيقي في شكله الحالي
حيث أن جميع قروض التشفير مضمونة بشكل مفرط ما يعني أنه يجب أن يكون لديك بالفعل رأس مال تحت تصرفك للحصول على قرض

أنواع منصات الإقراض:
منذ عام 2018، ظهر عدد من منصات الإقراض داخل صناعة الكريبتو ويمكن بشكل عام تقسيمها إلى منصات مركزية ولا مركزية
في صميم هذا التمييز هو في الأساس من الذي يتعامل مع عملية الإقراض والاقتراض
تعمل منصات الإقراض المركزية بشكل مشابه للشركات المالية التقليدية لكن الاختلاف أنها تتعامل مع العملات الرقمية فهي تتبع عمليات اعرف عميلك ولديها نظام إيداع لحماية الأصول ويمكن أن تشكل شراكات تجارية تقليدية مع المؤسسات، مثل التفاوض على اتفاقيات قروض محددة
تميل هذه المنصات إلى تقديم أسعار فائدة تحددها الشركة والتي غالبا ما تتضمن عوائد أعلى بشكل ملحوظ لمقرضي أصول الكريبتو مثل (الايثيريوم) و (البيتكوين) من نظيراتها اللامركزية
بينما تعمل منصات الإقراض اللامركزية بما في ذلك مشاريع Maker و dYdX كبروتوكولات يمكن لأي شخص الوصول إليها في أي وقت دون إجراءات KYC
باستثناء Maker الذي يحدد نظام الحوكمة اللامركزي ويحدد أسعار الفائدة، بينما المنصات اللامركزية لها أسعار فائدة متغيرة يتم تحديدها من خلال العرض والطلب على أحد الأصول على النظام الأساسي
اعتمادا على وظيفة سعر الفائدة، يمكن أن يؤدي هذا في بعض الأحيان إلى تقلبات كبيرة في أسعار الفائدة، مع ارتفاع dYdX في بعض الأحيان بنسبة تزيد عن 30 ٪ للمقرضين

[ibrahimsalah]

دليل المبتدئين للاستثمار في العملات


لم تعد العملة الورقية هي المنفذ الوحيد الذي يلتجأ إليه المستثمرين وشركات الاستثمار، بل باتت الأسواق تعج بالعملات المتعددة خصوصاً سوق العملات الرقمية الذي أصبح من أهم الأسواق وأكثرها طلباً وشهرة حول العالم

ما هي العملات الرقمية؟
العملات الرقمية هي عملة افتراضية مشفرة رقمية الصنع صممت خصيصاً من أجل حصول منفعة البيع والشراء والتبادل الإلكتروني من خلال منصات تداول وشركات استثمارية تعمل من أجل تحقيق أعلى الأرباح للجميع.

أفضل العملات الرقمية؟
أصبح الاهتمام بالعملات الرقمية الأكثر طلباً في العالم، خصوصاً بعد الاهتمام المفرط في الحصول على أفضل الأسواق في العالم التي يتم التداول فيها بالعملات الرقمية، وتعمل شركات الإستثمار على توفير أفضل ظروف ومزايا في سوق العملات الرقمية من أجل منح عملائها تداول آمن ومريح بدون الوقوع في حالات الغش والاحتيال والنصب الذي تتفنن فيه بعض شركات الوهم.

بات الوضع الحالي في العالم مختلفاً بعد ظهور العديد من العملات الرقمية المتداول بها في الأسواق الإلكترونية، حتى أصبح التنافس بين الشركات على الاستحواذ والإستثمار في أفضل العملات واقواها، ومنها:
• عملة البيتكوين Bitcoin.
هي العملة الأكثر شهرة في مجال التداول الإلكتروني وهي الأكثر طلباً والأغلى سعراً بين العملات المشفرة الرقمية ويبلغ سعر عملة البيتكوين حالياً في الأسواق الإلكترونية ما يقارب من 56 ألف دولار.


• عملة الإيثريم Ethereum.
وتعد عملية الإيثريم تحتل واحدة من أهم المراتب العشر في سوق العملات الإلكترونية خلف البيتكوين، ويبلغ سعرها الحالي في السوق الرقمي ما يقارب من 4100 دولار أمريكي.
• عملة الـ ريبل Ripple (XRP).
وتعد عملة الريبيل من العملات الرقمية التي يتنبأ بها في الصعود إلى أعلى في المستقبل مع تطور ملحوظ في مؤشرات الصعود الخاصة بها وبلغ سعر العملة إلى 1400 دولار.
• عملة ليتكوين Litecoin.
تعد عملة ليتكوين من العملات الحديثة التي يتنبأ بها خبراء العملات الرقمية في الانتشار السريع والكبير، ويبلغ سعر العملة ما يقارب من 345 دولار.

وتعد تلك العملات الرقمية هي من أشهر وأفضل العملات التي يتم التداول بها في منصات سوق العملات الرقمية الإلكترونية، وتعد تلك العملات هي من أقوي عملات رقمية لها مستقبل يمكن الإعتماد عليه خصوصاً في البيع والشراء.

أفضل منصات التداول
رغم وجود العديد من منصات تداول العملات الرقمية الموثوقة إلا أن شركة إيزي ماركتس تعد أكثرها شهرة وانتشارا في الدول العربية، حيث أنها تحتل مكانة كبيرة في سوق العملات الرقمية، كونها تمتلك الكثير من المميزات التي أبقتها في مكانتها في سوق الاستثمار العربي، والتي من أبرزها :
• فروق أسعار ضيقة جدا: حيث لا تتغير فروق الأسعار لدى إيزي ماركتس أبدًا خلال ساعات التداول، حتى تعرف تكاليفك مقدمًا.
• وقف خسارة مضمون ومجاناً: مما يجعلك تحمي نفسك وتداولاتك المفتوحة من الخسائر الجامحة

[ibrahimsalah]

يتطور سوق الكريبتو باستمرار، حيث يوميا تظهر مفاهيم وميزات جديدة كليا، بعضها مقتبس من السوق التقليدي لكن بنظام رقمي وبعضها جديد بالكامل نظرا لما تقدمه تقنية البلوكشين من ميزات مبتكرة.

من بين الأنظمة الجديدة الوافدة لسوق الكريبتو نجد الإقراض بالكريبتو، فماهو وما أهميته وماهي أنواعه، وأهم مخاطره واستخداماته.

ماهو نظام إقراض الكريبتو؟
حتما وإن كنت من الوافدين القدامى لسوق الكريبتو ومتابع له، فأكيد مرّ عليك مصطلح إقراض العملات المشفرة.

حيث أصبح يمثل أحد الإتجاهات المستقبلية للسوق.

بالنسبة لماهية إقراض الكريبتو فهو يشبه نظام الاقراض التقليدي لكن تدخل في استخداماته العملات الرقمية المشفرة كضمان للحصول على قرض سواء بالعملات الورقية أو الرقمية.

في حين يوفر المقرضون الأصول المطلوبة للقرض بسعر فائدة متفق عليه.

يمكن أن يعمل هذا أيضا في الاتجاه المعاكس، حيث يستخدم المقترضون العملات الورقية أو المستقرة كضمان لاقتراض العملات المشفرة.

بمعنى وببساطة فهي قروض بضمان، ومعروف عن الائتمان والإقراض أنهم من البدائل المالية القوية التي تفتح مجموعة واسعة من التطبيقات والمزايا للشركات والمؤسسات والتجار والمستخدمين.

في ساحة التمويل اللامركزي DeFi، تم فتح إمكانية الوصول إلى الإقراض بدون وسيط وبشكل مفتوح.

وهذا يؤدي إلى حالات استخدام جديدة مثل المعدلات المحسنة عبر الأنظمة الأساسية و القروض السريعة، حيث يمكن للمستخدم الاستفادة من المعاملات السريعة والفورية للاقتراض طالما أنهم يدفعون مرة أخرى في نفس المعاملة.

ما مدى أهمية الإقراض في سوق الكريبتو؟
بشكل أساسي تزيد أسواق الائتمان والإقراض من حجم أموال العمل المنتج التي تقوم بإعادة تخصيصها من أولئك الذين ليس لديهم حالة استخدام فورية إلى أولئك الذين لديهم بالفعل.

وهو ما يزيد من فائدة تلك الأموال لجميع الأطراف، مما يتيح للمقترضين الوصول إلى رأس المال وعائدات المقرضين.

وهي فرصة قوية لأسواق الكريبتو والمستخدمين، الذين لديهم تقليديا خيارين فيما يتعلق بكيفية استخدام الكريبتو الخاص بهم: إما مسكه والاحتفاظ به والاستثمار الطويل أو تداوله والمضاربة به.

مع ظهور إقراض العملات المشفرة، زادت فائدة تلك الأصول بشكل ملحوظ.

يمكن أن يولد الاستثمار الثابت والاحتفاظ الطويل الآن عائدا سلبيا للمقرضين، ويمكن للمقترضين إما أن يتلقوا أمرا احتياطيا دون الحاجة إلى بدء حدث مبيعات خاضع للضريبة أو تلقي أصول كريبتو للتجارة أو المراجحة أو صنع السوق.

تعد هذه تحسينات جوهرية للمستأجرين الأفراد والمستثمرين المؤسسات على حد سواء.

في حين أن هذا يعد تقدما كبيرا لنظام الكريبتو البيئي، إلا أنه لا يقدم الفوائد الكاملة للائتمان الحقيقي في شكله الحالي.

حيث أن جميع قروض التشفير مضمونة بشكل مفرط ما يعني أنه يجب أن يكون لديك بالفعل رأس مال تحت تصرفك للحصول على قرض